武汉汽车轻量化项目投资分析报告

武汉汽车轻量化项目投资分析报告

规划设计/投资分析/实施方案

报告说明—

调研数据显示，2017年款普通品牌车型中，铝合金零部件在转向节、

羊角中的渗透率为21%，控制臂为3%，副车架和制动钳壳体上还没有应用。由此可见，当前铝合金在普通乘用车品牌中的渗透率还在绝对低位（增长

空间广阔）！

该轻量化铝合金汽车零件项目计划总投资8649.76万元，其中：固定

资产投资6471.66万元，占项目总投资的74.82%；流动资金2178.10万元，占项目总投资的25.18%。

达产年营业收入15841.00万元，总成本费用12039.77万元，税金及

附加159.69万元，利润总额3801.23万元，利税总额4485.23万元，税后

净利润2850.92万元，达产年纳税总额1634.31万元；达产年投资利润率43.95%，投资利税率51.85%，投资回报率32.96%，全部投资回收期4.53年，提供就业职位247个。

铝合金是工业中应用最广泛的一类有色金属结构材料，其物理性质表

现为密度低、强度高、塑性好，可加工成各种型材，具有优良的导电性、

导热性和抗蚀性，工业上广泛使用。

目录

第一章基本情况

第二章建设单位基本信息

第三章投资背景和必要性分析第四章项目调研分析

第五章产品及建设方案

第六章项目选址可行性分析第七章土建工程分析

第八章工艺技术方案

第九章项目环保分析

第十章安全规范管理

第十一章风险评价分析

第十二章项目节能评价

第十三章计划安排

第十四章项目投资方案

第十五章经济效益可行性

第十六章项目评价

第十七章项目招投标方案

第一章基本情况

一、项目提出的理由

汽车轻量化这一概念最先起源于赛车运动，它的优势其实不难理解，

重量轻了，可以带来更好的操控性，发动机输出的动力能够产生更高的加

速度。由于车辆轻，起步时加速性能更好，刹车时的制动距离更短。

我国新能源汽车销量快速增长。当前我国的新能源汽车发展主要由政

策扶持，得到了飞速的发展。2016年，我国新能源汽车销量为50.7万辆，同比增长53%。截止2017年11月，新能源汽车11月当月销量11.9万辆，同比增长106.7%。

二、项目概况

（一）项目名称

武汉汽车轻量化项目

（二）项目选址

xx经济园区

武汉，简称汉，别称江城，是湖北省省会，中部六省唯一的副省级市，特大城市，国务院批复确定的中国中部地区的中心城市，全国重要的工业

基地、科教基地和综合交通枢纽。截至2019年末，全市下辖13个区，总

面积8569.15平方千米，建成区面积812.39平方千米，常住人口1121.2

万人，地区生产总值1.62万亿元。武汉地处江汉平原东部、长江中游，长

江及其最大支流汉江在城中交汇，形成武汉三镇隔江鼎立的格局，市内江河纵横、湖港交织，水域面积占全市总面积四分之一。作为中国经济地理中心，武汉素有九省通衢之称，是中国内陆最大的水陆空交通枢纽和长江中游航运中心，其高铁网辐射大半个中国，是华中地区唯一可直航全球五大洲的城市。武汉是联勤保障部队机关驻地、长江经济带核心城市、中部崛起战略支点、全面创新改革试验区，也是全国三大智力密集区之一，中国光谷致力打造有全球影响力的创新创业中心。根据国家发改委要求，武汉正加快建成以全国经济中心、高水平科技创新中心、商贸物流中心和国际交往中心四大功能为支撑的国家中心城市。武汉是国家历史文化名城、楚文化的重要发祥地，境内盘龙城遗址有3500年历史。春秋战国以来，武汉一直是中国南方的军事和商业重镇，明清时期成为楚中第一繁盛处、天下四聚之一。清末汉口开埠和洋务运动开启武汉现代化进程，使其成为近代中国重要的经济中心，被誉为东方芝加哥。武汉是辛亥革命首义之地，近代史上数度成为全国政治、军事、文化中心。

项目建设区域以城市总体规划为依据，布局相对独立，便于集中开展科研、生产经营和管理活动，并且统筹考虑用地与城市发展的关系，与项目建设地的建成区有较方便的联系。

（三）项目用地规模

项目总用地面积24192.09平方米（折合约36.27亩）。

（四）项目用地控制指标

该工程规划建筑系数73.52%，建筑容积率1.48，建设区域绿化覆盖率6.33%，固定资产投资强度178.43万元/亩。

（五）土建工程指标

项目净用地面积24192.09平方米，建筑物基底占地面积17786.02平方米，总建筑面积35804.29平方米，其中：规划建设主体工程21518.50平方米，项目规划绿化面积2267.39平方米。

（六）设备选型方案

项目计划购置设备共计76台（套），设备购置费1912.08万元。

（七）节能分析

1、项目年用电量1104543.45千瓦时，折合135.75吨标准煤。

2、项目年总用水量8511.65立方米，折合0.73吨标准煤。

3、“武汉汽车轻量化项目投资建设项目”，年用电量1104543.45千瓦时，年总用水量8511.65立方米，项目年综合总耗能量（当量值）136.48吨标准煤/年。达产年综合节能量50.48吨标准煤/年，项目总节能率24.02%，能源利用效果良好。

（八）环境保护

项目符合xx经济园区发展规划，符合xx经济园区产业结构调整规划和国家的产业发展政策；对产生的各类污染物都采取了切实可行的治理措施，严格控制在国家规定的排放标准内，项目建设不会对区域生态环境产生明显的影响。

（九）项目总投资及资金构成

项目预计总投资8649.76万元，其中：固定资产投资6471.66万元，

占项目总投资的74.82%；流动资金2178.10万元，占项目总投资的25.18%。

（十）资金筹措

该项目现阶段投资均由企业自筹。

（十一）项目预期经济效益规划目标

预期达产年营业收入15841.00万元，总成本费用12039.77万元，税

金及附加159.69万元，利润总额3801.23万元，利税总额4485.23万元，

税后净利润2850.92万元，达产年纳税总额1634.31万元；达产年投资利

润率43.95%，投资利税率51.85%，投资回报率32.96%，全部投资回收期

4.53年，提供就业职位247个。

（十二）进度规划

本期工程项目建设期限规划12个月。

将整个项目分期、分段建设，进行项目分解、工期目标分解，按项目

的适应性安排施工，各主体工程的施工期叉开实施。

三、项目评价

1、本期工程项目符合国家产业发展政策和规划要求，符合xx经济园

区及xx经济园区轻量化铝合金汽车零件行业布局和结构调整政策；项目的

建设对促进xx经济园区轻量化铝合金汽车零件产业结构、技术结构、组织

结构、产品结构的调整优化有着积极的推动意义。

2、xxx投资公司为适应国内外市场需求，拟建“武汉汽车轻量化项目”，本期工程项目的建设能够有力促进xx经济园区经济发展，为社会提

供就业职位247个，达产年纳税总额1634.31万元，可以促进xx经济园区

区域经济的繁荣发展和社会稳定，为地方财政收入做出积极的贡献。

3、项目达产年投资利润率43.95%，投资利税率51.85%，全部投资回

报率32.96%，全部投资回收期4.53年，固定资产投资回收期4.53年（含

建设期），项目具有较强的盈利能力和抗风险能力。

民营企业贴近市场、嗅觉敏锐、机制灵活，在推进企业技术创新能力

建设方面起到重要作用。认定国家技术创新示范企业和培育工业设计企业，有助于企业技术创新能力进一步升级。同时，大量民营企业走在科技、产业、时尚的最前沿，能够综合运用科技成果和工学、美学、心理学、经济

学等知识，对工业产品的功能、结构、形态及包装等进行整合优化创新，

服务于工业设计，丰富产品品种、提升产品附加值，进而创造出新技术、

新模式、新业态。引导民间投资参与制造业重大项目建设，国务院办公厅

转发财政部发展改革委人民银行《关于在公共服务领域推广政府和社会资

本合作模式指导意见》，要求广泛采用政府和社会资本合作（PPP）模式。

为推动《中国制造2025》国家战略实施，中央财政在工业转型升级资金基

础上整合设立了工业转型升级（中国制造2025）资金。围绕《中国制造2025》战略，重点解决产业发展的基础、共性问题，充分发挥政府资金的

引导作用，带动产业向纵深发展。重点支持制造业关键领域和薄弱环节发

展，加强产业链条关键环节支持力度，为各类企业转型升级提供产业和技术支撑。

优化空间布局，促进区域协同。以布局集中、用地集约、产业集聚、集群发展为导向，优化工业园区空间布局，培育优势特色产业集群，形成产业发展相对集中、产城融合互动良好的空间布局，通过整合要素资源、拓展市场空间，提高区域影响力和竞争力。

四、主要经济指标

主要经济指标一览表

第二章建设单位基本信息

一、项目承办单位基本情况

（一）公司名称

xxx投资公司

（二）公司简介

在本着“质量第一，信誉至上”的经营宗旨，高瞻远瞩的经营方针，

不断创新，全面提升产品品牌特色及服务内涵，强化公司形象，立志成为

全国知名的产品供应商。公司一直秉承“坚持原创，追求领先”的经营理念，不断创造令客户惊喜的产品和服务。

公司依托集团公司整体优势、发展自身专业化咨询能力，以助力产业

提高运营效率为使命，提供全方面的业务咨询服务。

二、公司经济效益分析

上一年度，xxx投资公司实现营业收入8214.62万元，同比增长32.23%（2002.20万元）。其中，主营业业务轻量化铝合金汽车零件生产及销售收入为7335.65万元，占营业总收入的89.30%。

上年度营收情况一览表

根据初步统计测算，公司实现利润总额2315.35万元，较去年同期相比增长299.69万元，增长率14.87%；实现净利润1736.51万元，较去年同期相比增长298.18万元，增长率20.73%。

上年度主要经济指标

第三章投资背景和必要性分析

一、轻量化铝合金汽车零件项目背景分析

铝合金是工业中应用最广泛的一类有色金属结构材料，其物理性

质表现为密度低、强度高、塑性好，可加工成各种型材，具有优良的

导电性、导热性和抗蚀性，工业上广泛使用。

高强度，轻量化是我国工业发展的重点方向，轻量化与新材料的

应用存在较高的关联度，目前工业制造领域钢材仍然是主要基本材料，

但铝合金、镁合金、工程塑料等新材料的替代步伐正逐步加快，随着

高强度优质铝合金材料的研发成功和工艺不断改进，铝合金的应用范

围及规模将会越来越大。

铝合金产品上游主要是铝土矿通过化学精炼制成氧化铝，再经过

冶炼电解形成电解铝制备铝加工材料形成铝合金产品。上游行业为铝

合金原材料供给行业，上游市场的供给规模和价格波动对铝合金行业

的发展存在较大影响。

铝合金下游主要集中在汽车制造、建筑与结构、机械制造以及电

子产品等领域，铝合金主要以铸造铝合金和变形铝合金两种产品应用

于各类领域。

我国铝资源丰富，一定程度上有利于保证我国铝合金产量的原材

料供给，随着我国铝工业近几年受宏观调控的改善，铝工业生产在技

术以及工艺装备上均得到了大幅提升。

2013年至今，我国铝合金产量波动较为明显，但整体维持增长趋势，2019年中国铝合金累计产量942.1万吨，相比2018年的796.9万吨，增长了18.22%,2013-2019年，中国铝合金产量复合增长率8.03%。

由于我国铝工业行业集中度偏低，铝合金生产工艺以及产品质量

提升进程较慢，高端产品主要以进口为主。随着我国工业制造领域铝

合金需求量提升，2017年开始，我国铝合金进口量开始有所增长，2018年，中国铝合金进口量4.45万吨，同比增长6.46%。

2019年，我国铝合金进口量大幅扩张，截至2019年11月铝合金

进口量达3.11万吨，同比增加242.1%，环比增加86.9%。12月铝合金进口量约4万吨，2019年全年进口量约为19万吨，同比增加158.9%。

国内铝合金出口量在50万吨左右浮动，2018年铝合金出口量

50.72万吨，相比2017年减少了2.97万吨。

2019年7月铝合金出口量3.95万吨，环比减少1.13万吨，降幅22.3%，同比减少6.6%。7月铝合金出口量环比回落主要是由于原生铝

合金A356出口量萎缩所致。整体来看，2019年全国我国铝合金出口量出现小幅下滑趋势。

铝合金需求主要集中在汽车和地产领域，根据分类的差异，其下

游需求市场略有不同。

从铸造铝合金下游消费看，汽车占比超过60%，汽车、摩托车以及

电动车等交通领域合计占比在70%以上，是最大的消费领域。

2018年至今，我国汽车产销规模开始出现下滑，2019年中国汽车

产量完成2572.1万辆，下降7.5%；销量2576.9万辆下降8.2%，产销

量降幅比上年分别扩大3.3和5.4个百分点。

汽车产销规模的下降对我国铸造铝合金的市场需求存在一定负面

影响，但我国整车轻量化技术应用的发展具有巨大空间，目前，我国

汽车单车用铝量不超过150kg，《节能与新能源汽车技术路线图》提出车身轻量化路线图中，要求2020年单车用铝量达到190kg，2020年单

车用铝量超过250kg，到2030年，我国车辆单车用铝量超过350kg。

预计未来十年，我国汽车领域将为铝合金行业提供超过200万吨的铝

合金需求市场。

二、轻量化铝合金汽车零件项目建设必要性分析

调研数据显示，2017年款普通品牌车型中，铝合金零部件在转向节、羊角中的渗透率为21%，控制臂为3%，副车架和制动钳壳体上还

没有应用。由此可见，当前铝合金在普通乘用车品牌中的渗透率还在

绝对低位（增长空间广阔）！

相对而言，铝合金零部件在豪华车型中的渗透率就显得比较高。2017年款豪华品牌车型中，铝合金零部件在转向节中的渗透率为93%，控制臂为48%，副车架为32%，制动钳壳体为27%。

另一方面，随着国民消费升级的进行，国产豪华车型在中国乘用

车市场的份额越来越高，其对相关整车厂双积分计算的贡献也将越来

越大。

众所周知，高配的豪华车型的油耗普遍偏高，因此未来相关整车

厂有更大的动力去实施轻量化以满足双积分要求，铝合金零部件的份

额有望继续扩大。

从实际的用量来看，数据显示当前国产车单车铝合金用量仅为

111kg，与美国的186kg相比，有67%的提升空间。与此同时，美国市

场的单车铝合金用量还在不断的提高过程中，主要驱动力与中国市场

的类似。

通过对比主要轻量化驱动力，中国的油价始终高于美国，且中国

新能源汽车销量增速远高于美国。因此，铝合金轻量化应用在中国的

增速会高于美国，未来国内单车用铝量将趋近美国水平。

在铝合金渗透率已经较高的动力总成（如发动机缸体、缸盖、油

底壳）和电机（如各种电机壳体）、电子领域，相关零部件供应商仍

可以从乘用车市场的增长，尤其是新能源汽车市场的快速增长中获取

可观的红利。

回顾汽车轻量化市场的发展，2011年以来，全部铝合金汽车零部

件市场的CAGR约为10%。随着轻量化的广泛实施后，单车铝合金用量

在2020年前将快速提升，到2025年与国际主流车企当前的水平相仿，即在3~8年内增加33~67kg。

按国内乘用车销量CAGR=5%，当前铝合金零部件单价范围为20~50

元/kg，产品单价年降2%（考虑到市场实际情况，下同）计算，到

2025年，铝合金汽车零部件的总市场容量将达629万吨，年总产值将

高达1439亿元。

转向节是汽车底盘的最重要的零部件之一，能够使汽车稳定行驶

并灵敏传递行驶方向，近似于人的手腕脚腕。转向节的主要功用是传

递并承受汽车前部载荷，支承并带动前轮绕主销转动而使汽车转向。

在汽车行驶状态下，它承受着多变的冲击载荷，因此，要求其具有很

高的疲劳强度。

虽然铝合金的疲劳强度不如球墨铸铁，然而经过合理CAE后的铝

合金转向节，通过几何尺寸上的优化，完全可以满足承受载荷的要求。传统上转向节由球墨铸铁材料经过铸造、机加工工艺制成。每个安装

有独立悬挂的车轮均对应1个转向节，A级SUV的每个转向节重约为

5kg。平均每应用一个铝合金转向节，车重可以降低2kg左右。转向节

铝合金轻量化的全周期边际投入产出比（生命周期油费降低/零部件成

本上升）为33.3，是性价比最高的轻量化领域之一。

近年多数豪华品牌已经在多个车型上应用铸铝材质的转向节以减

轻簧下质量。在调研的豪华品牌车型中，铝合金转向节的渗透率达到

了93%。普通品牌车型铝合金转向节的渗透率仅有21%，近年却有许多

车型正逐渐切换为铝合金转向节。结合豪华、普通品牌对应的市场份额，推测2017年中国市场配有铝合金转向节的乘用车约为615万辆，

市场总份额26%左右，对应市场容量约为40亿元。

第四章项目调研分析

一、轻量化铝合金汽车零件行业分析

汽车轻量化这一概念最先起源于赛车运动，它的优势其实不难理解，重量轻了，可以带来更好的操控性，发动机输出的动力能够产生

更高的加速度。由于车辆轻，起步时加速性能更好，刹车时的制动距

离更短。

汽车轻量化绝非是简单地将其小型化。首先应保持汽车原有的性

能不受影响，既要有目标地减轻汽车自身的重量，又要保证汽车行驶

的安全性、耐撞性、抗振性及舒适性，同时汽车本身的造价不被提高，以免给客户造成经济上的压力。实验证明，汽车质量降低一半，燃料

消耗也会降低将近一半。由于环保和节能的需要，汽车的轻量化已经

成为世界汽车发展的潮流。

汽车轻量化技术目的。采用现代设计方法和有效手段对汽车产品

进行优化设计，或使用新材料在确保汽车综合性能指标的前提下，尽

可能降低汽车产品自身重量，以达到减重、降耗、环保、安全的综合

指标。

经过十余年的快速发展，汽车保有量持续上升。2010-2016年我国

汽车保有和产量快速上升。2016年国内汽车产量2819万台，同比增长13.5%，汽车产量仍处于逐步上涨趋势中。另2017年8月末我国民用

汽车保有量达到2.05亿辆，汽车千人保有量为144辆/千人，与发达

国家每千人汽车保有量500辆左右相比，国内汽车保有仍会持续上升。

伴随汽车保有量的增多，汽车排放污染引起注意。机动车大多是

以汽油发动机和柴油发动机为动力，这两类发动机均直接排放细颗粒物，其中汽油机排放的颗粒物相对较少，而柴油机排放量多，是城市PM2.5污染的主要排放源之一。北京市环保局发布的PM2.5来源解析报告显示，在雾霾所有来源中，区域传输贡献占28%~36%，本地污染贡献，其中机动车污染占到31%，为主要来源。

各国为控制汽车排放量，纷纷提出汽车能耗和排放目标。到2020年，除美国之外的全球主要的汽车生产与消费国家和地区对乘用车燃