金融中介学客观题重点

1、金融中介的定义：金融中介是指为资金供需双方实现资金融通提供服务的各类金融机构

的总称。

2、传统上，直接融资和间接融资的划分标准是看融资行为是否通过金融中介，这里的金融

中介是指商业银行。一般来说，直接融资包括股权融资和债权融资，间接融资主要指向银行借款。

3、金融中介在融资过程中的作用：

a)解决这方面的矛盾，通过聚少成多、续短为长而使资金融通变成现实，促使储蓄最

大限度地转化为投资。

b)降低资金融通或金融交易的成本

c)（

d)在防范和降低金融风险方面具有一定的优势

4、金融中介产生的原因：5个需求

a)商品生产和交换发展中的支付需求

b)社会经济活动中的融资需求

c)社会经济发展中的投资需求

d)[

e)经济和金融活动扩大过程中对信息的需求

f)经济社会生活中的风险转移与管理需求

5、金融中介的发展与经济社会发展的关系

a)金融需求的持续与扩大导致了金融中介的演进与发展

b)经济社会不同发展阶段对金融的需求不同，决定了金融中介发展的阶段、规模和结

果

c)￥

d)经济社会组合与制度的进步，促进了金融中介的规范发展

e)经济发展中的技术进步及其在金融业的广泛应用，为金融中介的发展提供了极大的

推动力

6、金融中介的基本功能：

a)便利支付结算

b)促进资金融通

c)^

d)降低交易成本

e)改善信息不对称

f)转移与管理风险

7、直接融资是指资金供求双方通过一定的金融工具直接形成债权债务关系的融资形式，直

接融资的工具主要是商业票据、股票、债券等。间接融资是指资金供求双方通过金融中介机构间接实现资金融通的互动，而是分别于金融中介机构发生债权债务关系，银行的存贷款业务就是典型的间接融资。

8、在间接融资中，金融中介机构促进资金融资的功能更为突出。这是由于：

a)，

b)金融机构作为借贷双方的中介，可以提供数量不同和期限不同的资金，可以提供多

种金融工具和借贷方式供融资双方选择，从而可以最大限度地积聚社会闲散资金和

充分有效地运用资金

c)间接融资中的风险主要由金融机构风险来承当，而金融机构通过资产负债的多样化

和采用科学的管理技术可以分散风险，有利于吸引更多的闲散资金，更好的运用资

金。

d)金融机构一般都有相当的规模和资金实力，拥有专业化的人才、技术和信息，雇佣

各种专业人员进行调研分析，有能力利用现代化工具从事各种投融资业务，可以在

一个地区、一个国家甚至世界范围内调度资金，很容易达到规模经济和范围经济。

9、资金融通功能的重要影响：

a)有效的动员和筹集资金

b):

c)合理地分配和引导资金

d)灵活地调度和转化资金

10、交易成本：对资金需求者而言，任何融资交易的完成都要付出一定代价，这就是融

资交易成本，简称交易成本。

11、贷款人极可能根据有限的信息，把贷款发放为那些借款特别积极但是信用风险很高

的借款人，这一现象就是贷者逆向选择

12、在交易之后，借款人不按申请是的承诺使用资金而从事高风险的投机互动，这一现

象就是借者的道德风险。

13、、

14、次品车——逆向选择

15、学术界一般吧市场进入体制划分为两种：一种是市场主导型的金融体制，以英国和

美国为代表；另一种是银行主导型的金融体制，以法国和德国为代表。

16、银行主导型的金融体制，其银行的控制地位相对较强，其他中介机构份额较低，而

市场主导型的金融体制，中介机构的多元化色彩更浓。

17、银行主导型的金融体制，其行业与公司企业的关系更为紧密，公司企业对金融市场

的依赖性和参与度相对要高。

18、金融中介与金融市场在发展中的相互促进：

a)^

b)金融中介是金融市场活动的重要主体，是推动金融市场发展的重要力量

c)金融市场发展促进了金融中介多元化，扩展了金融中介业务活动的巨大空间

d)金融创新使金融中介与金融市场更加融合

e)金融市场的发展不可能替代金融中介

19、金融中介理论研究：古典经济学、新古典经济学、现代经济学

20、>

21、古典经济学有两种影戏较大的理论：信用媒介理论，信用创造理论

22、信用媒介理论：18世纪中后期，主要代表人物有亚当斯密、大卫李嘉图、约翰穆勒

23、信用创造理论：先行倡导者约翰芬、认为货币就是财富；真正建立是麦克鲁德、熊

皮特

24、新古典经济学：20世纪560年代基于解决融资内在障碍的各种功能说

a)资产转移功能说：主要代表人物：格利和肖、詹姆斯.托宾

i.`

ii.格利和肖认为：金融中介能够将众多中小借款人不同种类的借款要求转换成一定的、标准化的可以在市场中买卖交易的融资证券。

iii.詹姆斯托宾阐述了金融中介为什么能够通过发行间接融资证券来进行资金融通。

b)分散与转移风险功能说：主要代表人物：埃尼斯阿罗，提出：通过不同的资产

组合可以增加资金流动性，同时还可以分散和转移风险，后者在现代资金融入中显

得特别重要。

c)降低交易成本功能说，主要代表人物：乔治本斯顿和小柯里福德史密斯，提出：金

融中介是特殊的金融产品的制造者，产品的特殊性决定了产品制造和交易过程的特

殊新。在金融产品的制造与交易中，金融中介通过规模经营可以减低交易成本，并

成为金融中介存在和发展的基础。

23、20世纪7080年代基于解决事前事后信息不对称的各种功能说

—

a)着重于解决事前信息不对称的提供信息的专业代理人的功能说，代表人物：里兰德和派尔，提出：在金融活动中，贷款者与借款者资金借贷中存在事前和时候两种信息不对称，并可能产生逆向选择和道德风险。当贷款人不能够准确估计借款人的未来前景时，就会产生用于筛选不同用途借款人的评估成本，或用于监督借款者活动的监督成本。因此，客观上需要专门从事信息服务的店里人，而银行恰能胜任重任。

b)着重于解决事后信息不对称的代理监督功能说

代表人物：戴蒙德，提出：事后不对称的实质是借款人能够无成本地获得投资，金融合同对具体借款人活动适用的约束降低。为保证借款人能够严格按照借款用途使用贷款，最好的方法就是对借款人进行持续的监督。

d)着重于解决事后信息不对称的社会簿记和征信审查者功能说

提出者：斯蒂格利茨和魏斯

25、|

26、帕特里克供给导向和需求导向的研究框架

27、内容：需求追随强调的是金融服务的需求方，随着经济的增长，经济主体会产生对

金融服务的需求，作为对这种需求的反应，金融体系不断发展。也就是说，经济主体对金融服务的需求，导致了金融机构、金融资产与负债和相关金融服务的产生。

28、供给领先和需求追随研究框架的使用

29、交易费用：企业和市场是组织经济活动或资源配置的两种不同方式，市场通过参与

者之间自愿、平等的交易完成经济活动或资源配置，而通过市场完成经济交易并不是没有成本的，如寻找交易对象、交易谈判和保证履约都需要花费成本，这些成就是交易费用。

30、金融交易引起的交易费用包括三方面：

a)|

b)在签约之前搜寻有关交易的信息而发生的费用

c)签约过程中谈判发生的费用

d)签约之后监督、保证和强制实施合同而发生的费用。

31、经济主体之间信息不对称导致的逆向选择和道德风险是交易成本的重要组成部分。

在金融交易中，投资者和企业之间的信息不对称所引起的交易成本就更为重要。逆向选择发生在金融交易完成之前，借款人的风险越大，其所愿意支付的利率就越高，银行的贷款也就越可能造成损失。——信息经济学中柠檬问题，二手车问题

32、道德风险发生在金融交易完成之后。

33、'

34、在资本市场上，除了监督的成本之外，还面临着监督借款人的免费搭车问题：使得花费

信息成本的投资者不能得到花费该信息成本后进行投资所应得到的全部回报。

35、银行的代理监督理论，提出者戴蒙德，认为，通过银行的代理监督可以节约监督成

本。

36、银行代理监督理论的核心是银行代理监督的规模经济优势，即通过银行的代理监督

可以减少投资者对同一企业重复监督的成本。

37、关系型银行业务简单的说是基于长期隐形契约关系上的银行业务，主要指基于长期

隐形契约关系的贷款业务，其主要特征包括：

a)银行通过对客户专门的投资获得信息，这些信息是垄断的

b).

c)垄断信息的获得是银行通过与同一客户在多次和多种金融产品交易的相互作用中

获得的

38、关系型银行业务的成本主要包括软预算约束和套牢两个方面

39、软预算约束问题的产生是由于银行和企业之间的长期关系使得银行对企业的贷款

需求约束缺乏刚性。

40、而在签订贷款契约之前，如果借款人预期银行会这样做，就会产生不正当的激励，

借款人在事前就不会有积极性尽最大努力避免财务困难或贷款拖欠的发生。这就是关系型银行业务带来的软预算约束成本。

41、套牢问题也称为锁定效应，它产生于长期银企关系中银行对企业专门信息的垄断。

因为只有建立了长期关系的银行才拥有该企业的私人信息，二其他银行不拥有该企业的私人信息，因此该企业很难从其他银行获得借款。

42、~

43、规模经济指随着生产或服务规模的扩大，企业的产品或劳务平均成本下降的特征。

44、范围经济指随着企业经营范围和产品组合的扩大，企业成本降低、收益增加的特征。

45、商业银行经营证券业务的模式选择：银行控股公司和金融控股公司

46、金融中介机构体系及其分类：

a)美国经济学家格利和肖将金融中介机构分为货币系统和非货币系统的中介系统两

大类

b)…

c)戈德史密斯把金融中介机构分为负债为货币的金融机构和负债不是货币的金融机

构两大类。

d)本书以金融中介机构所从事的主要业务的性质和金融活动中所起的具体作用，将金

融中介机构区分为融资类金融中介机构、投资类金融中介机构、保险类金融中介机

构和信息咨询服务类金融中介机构等四大类。

47、融资类金融中介主要是指以为资金供需双方提供融资服务为主的金融机构，包括各

类商业银行、储蓄银行、信用合作组织、财务公司等。

48、投资类金融中介主要有投资银行、证券公司、基金管理公司等，是为企业在一级证

券市场的融资和投资者在二级证券市场上的投资提供中介服务的金融机构。

49、保险类金融中介主要是指各类保险公司。

50、、

51、信息咨询服务类金融中介机构主要是指资信评估公司及其他一金融信息咨询服务业务

为主的金融中介机构。

52、融资类金融中介机构：

a)银行业存款类金融机构：国有控股商业银行、政策性银行、股份制商业银行、城市

商业银行、农村商业银行、农村合作银行、中国邮政储蓄银行、外资银行、城市信

用社、农村信息合作社、新型农村金融机构、财务公司

b)银行业非存款类金融机构：金融信托投资公司、金融租赁公司、金融资产管理公司、

汽车金融公司、货币经济公司

53、金融中介机构的共性：

a)#

b)金融中介机构经营的是特殊商品——货币和信用业务

i.金融服务产品的基本特性：

1.有形性与无形性并存

2.不可分割性和广泛性

3.产品的一致新和价格的一致性

c)【

d)金融中介机构对宏观经济发展的特殊影响

i.正面影响：

1.金融中介机构通过为社会提供各种投、融资以及相应的服务活动，可以促

进社会上更高比例的储蓄资金转化为投资，从而为一国国民经济的持续发

展提供动力，对于整个社会经济财富和福利的提高具有积极的影响作用

2.金融中介机构的业务发展与金融拭擦的发展、金融工具的创新等，共同促

进社会经济生活中债权人与债务人的角色互换，促进了社会资源、尤其是

社会资金资源的有效配置，从而有利于社会经济的发展

3.金融中介机构的业务发展，使其可以为社会经济中的各个部门、各个行业、

各个企业甚至是居民个人，提供多种多样的，能够有效的避免投融资风险

并获得利润的工具与途径。

ii.`

iii.负面影响：

1.金融产品价格的过度波动会给经济发展和社会生活带来不利影响。

2.金融业务的过度扩张会导致实体经济出现“虚拟化”

3.金融企业的风险和危机对经济社会的冲击力极大

e)金融中介机构面临较大的风险

i.》

ii.金融机构业务经营所处外部经济环境的波动，如经济周期的波动，金融市场上的利率、汇率变化

iii.金融机构本身存在的各种问题，如内部管理机制不健全，决策失误等等，都会使金融中介机构遭受损失。

f)金融中介机构具有比较特殊的运作机制

i.涉猎领域的广泛性与竞争性

ii.经营目标的权衡性与作用对象的选择性

iii.

iv.资金运用与资金来源的多元性或多样性

v.经营组织具有较为明显的规模性

vi.组织结构具有较强的系统性

54、金融中介机构组织形式的基本特点：

a)围绕货币与信用业务的需要而设立

i.（

ii.各类金融机构一般都将以下两类部分作为最重要的部门：其一，资金的融通部门，如商业银行中储蓄部门、存款部门、资金调度部门，保险公司中的人身险、

财产险等部门；其二，资金的运用部分，如商业银行的信贷部门、投资部门，

保险公司的投资部门等。

b)突出对金融机构风险的控制与管理

c)独具特色的部门设置

i.资金管理部门：协助金融机构的最高权力机构如股东大会等，分析不同的资本

金来源渠道对金融机构业务发展以及各方面利益的不同影响；针对资本金筹集

的不同方式，进行成本—效益方面的分析；根据各种具体的影响因素，如国内、

国际经济发展的变化状况、金融市场的变化状况等，确定金融机构的资本金筹

集方式，并充分发挥资本金对于金融机构业务发展方面的作用等。

ii.流动性管理部门:通过一定的方法，计算金融机构流动性供需之间的差额；继而通过各种灵活地手段与不同的渠道，满足金融机构在不同时间上对资金的不

同需要，并适时、及时地调动金融机构的资金，以使金融机构的资金运用效率

最大化，为金融机构的业务运行以及发展服务。

iii.（

iv.风险管理部门：是金融中介机构防范与控制风险的核心部门。主要包括：资产负债管理委员会、风险管理委员会、贷款审批委员会、审计部门、稽查部门。

v.各类与业务、产品有关的业务部门：这是指为促进金融业务活动顺利完成，而在金融机构内部设立的各类从事具体业务部门和各种技术性部门，如专门从事

某项具体业务的金融机构业务部门、金融机构的产品创新部门、网络与信息管

理部门等。这些部门的存在，为金融机构的业务运行提供了相应的基础条件，

是金融机构开展业务活动不可或缺的部门。

d)特别注重内部各部门之间的相互衔接

55、金融中介机构组织结构设置的基本模式

a)U型结构

&

也称为一元结构，产生于现代产业组织机构的早期阶段，主要包括直线型、职能型

与直线职能型等组织结构形式。

i.直线型优点：指挥统一，上下级关系明确，权责明确，便于监督。缺点：主要

凭借领导个人的力量进行企业的经营管理；一旦企业规模扩大，产品类型增多、

技术要求越来越高，这种组织结构方式就无法满足需要。

ii.职能型优点：有利于专业指挥，决策权高度集中、分工明确、专业性较强等。

缺点：适用于规模较小的金融机构。

iii.直线职能型的优点：一方面保持了企业的集中领导和统一指挥，另一方面又能后充分发挥各大职能部门的积极作用。缺点：一般在企业经营规模不太大、经

营品种相对比较单一、且外部市场环境相当稳定等情况下，才能有效地发挥其

优势。很难适应目前金融机构以“客户为中心、市场为导向”的新型经营理念，

这就很需要新的组织结构模式来替代。

b)H型结构：公式控股结构

i.&

ii.优点：分权

iii.缺点：由于H型结构管理运作的主要依据是资产，而且被控股公司又具有法人资格，机构过于分散，总控股公司往往难以有效控制各个子公司，从而加大了

控股公司管理的成本，因此，很多管理学家认为H型结构是组织管理变迁过程

的一种过渡形式。

c)M型结构

i.主要表现为事业部制或多部门结构，又被称为“多分支的公司结构”。

ii.优点：有利于企业的最高领导层摆脱日常事务，集中精力做好战略决策、长远

规划以及人才开发等工作；有利于加强事业部领导人的责任心，调动事业部从

事业务经营的积极性。缺点：容易带来总公司以及各个事业部内部的机构重叠、

管理层次与管理人员增多、管理效率下降的问题；容易带来企业内部整体协调

能力的削弱，从而不利于企业规模效益的形成。

d)》

e)矩阵制

i.也称为矩阵组织结构或目标规划制，是指按照组织固有的一些特性，将一个企

业的部门分为不同的事业部，在每个事业部中设计一些职能类别类似的组别，

这些组别又分属于不同的职能部门领导，从而形成一个“二维”或“三维”结

构的组织机构。

ii.实质上是U型和M型的组合。

iii.优点：有利于企业加强与外界的横向业务联系，并使企业对外界压力与环境变化等作出快速、灵活地反应；有利于企业集中调动有限的资源，并以较高的效

率完成工作；等等。

iv.缺点：由于双重领导，可能会带来下级的政策执行人员无所适从，以及出现领导责任不清、决策延误等问题；此外，部门之间的信息共享以及相互协调问题

也会比较突出。

56、（

57、股份制金融机构将其内部组织机构分为各自独立、相互联系、相互制约的三个部门，即

决策机构、执行机构和监督机构。

58、分支机构制的金融中介机构：

a)一般是指法律上允许除了总部以外，金融中介机构还可以在国内的同一地区或者是

不同地区、甚至是国外设立分支机构来开展业务。

b)优点：

i.有利于金融中介机构扩大业务经营范围。

ii.：

iii.实行分支机构制的金融机构一般规模较大，组织建设的系统化程度高，因此利于金融机构使用并发挥各种现代化设备的效率，能够较大范围地降低营运成本

和提供多种多样的、便利的金融服务，比较容易获得规模效益和有效的市场份

额。

iv.实行分支机构指的金融机构，可以在国内的不同地区或者是在国外开展业务，因此金融机构对于业务经营策略、发展方向等的选择余地较大。

v.由于机构较多，规模庞大，资金以及其业务经营要素能够自成系统等，实行分支机构制的金融机构较易于在本机构系统内部迅速集中资金力量，调剂资金余

缺以满足其在流动性方面的需求，确保资金运用及资金投资的重点，以获取较

大的收益。

vi.由于分支机构多，接触面广，金融机构有条件掌握大量的、准确的信息，以使自己在业务竞争中处于比较有利的地位；同时，金融机构也可以利用所掌握的

信息，为客户提供一些相应的服务，如咨询服务等。

vii.实行分支机构制的金融机构，业务类型较多且比较分散，因此有利于分散各种金融风险。同时，由于实行分支机构制，金融机构的数量相对较少，也有利于

金融监管当局的管理。

c)$

d)缺点：由于规模较大，分支机构数量多，带来金融机构的内部职能机构或管理层次

比较多，从而可能会导致金融机构的经营成本加大，效率低下，管理困难。同时，由于金融机构的业务规模较大，在市场竞争中处于有利地位，容易在市场上出现“大

鱼吃小鱼”的现象，或形成金融机构的业务垄断，妨碍整个金融业的合理竞争，影

响金融业效率的提高，并对一国金融业的结构布局产生不良影响。

59、金融法律法规调整的对象就是各种金融关系，主要包括：金融宏观调控关系；金融

监督管理关系；金融业务经营关系；金融机构内部关系

60、制定金融法律规范的主要目的在于：调整各种金融关系，防范与控制金融风险，维

护良好的金融秩序，促进国民经济的稳定健康发展。

61、金融法律规范的组成要素：主体、客体以及内容。

62、主体：参与金融法律关系、享受权利、承担义务的各方当事人，如国家，各类金融

中介机构，具有法人资格的企、事业单位，行政机关以及公民等。

63、^

64、客体：金融法律关系的主体享有和承担义务所共同指向的目标。主要包括：货币、金银、

各种有价证券。

65、内容：主要指金融法律关系主体所享有的经济权利与应承担的经济义务。

66、金融法律规范对于金融中介机构的重要性：（5个作用）：指引作用；教育作用；评

价作用；预测作用；强制作用

67、金融机构大多以“三性”即盈利性、安全性、流动性作为其业务经营的基本原则。

68、安全性与流动性呈正相关关系，流动性又与盈利性存在着一定的矛盾关系。

69、}

70、融资类金融中介机构的功能特点：如商业银行的功能最为全面，而信用合作社、储蓄银

行、政策性银行、财务公司等在提供融资服务方面的功能较为突出，金融资产管理公司则比较擅长风险管理等等。

71、融资类金融中介机构资产的主要表现形式为贷款与证券投资，而融资类金融中介机

构负责的主要表现形式为各类存款和借入资金。这也是融资类金融中介机构在资产与负债方面所具有的共同特点。

72、融资类金融中介机构的风险：利率风险、汇率风险、信用风险、经营风险等。

73、金融中介机构的资本，对于金融机构的风险防范及其业务运作等都具有及其重要的

作用。其主要表现在：

a)资本对于金融中介机构的风险控制具有重要作用。

b)`

c)资本为金融机构的注册、组织营业、业务运行等提供了相应的启动资金，如土地获

得、办公楼的建设或租用、金融机构所需设备的安装与使用等。

d)金融机构资本的存在，有利于树立公众对金融机构的充分信心，因为它为金融机构

的债权人显示了金融机构所具备的实力。

e)金融机构资本作为金融机构增长的监测者，有助于保证单个金融机构增长的长期可

持续性，也有助于促进整个金融体系的稳健发展。

74、P203图a银行的资产没有发生损失，资本也将完好无缺，银行经营安全。

75、图b银行发生了盈利资产的损失，由于损失规模小于银行资本量，银行还可以继续

经营，但已出现风险；

76、]

77、图c银行的盈利损失已超过银行资本的总量，此时，如果不采取紧急挽救措施，银行经

营将难以进行下去。

78、商业银行的负债业务：商业银行组织资金来源的业务活动，形成商业开展资产业务

的资金基础，也是保证商业银行生存以及发展的关键业务。

79、商业银行的负债，主要由存款性资金来源和非存款性资金来源构成。存款性资金来

源是指商业隐含所吸收的各种存款，而非存款性资金来源是指商业银行从其他资金来源渠道，如国内金融市场、中央银行以及国际金融市场等获取的资金。

80、存款性资金来源常见的有活期存款、定期存款等。西方国家的商业银行，也常根据

存款的特性，将其分为交易账户和非交易账户。

81、非存款性资金来源主要包括同业拆借、中央银行的贴现借款、证券回购、国际金融

市场融资和发行中长期债券等。

82、，

83、从商业银行的资产负债表上看，除了房屋、设备等固定资产外，银行资产主要包括以下

三类：现金资产、贷款、投资。

84、九大中间业务：

a)支付结算类中间业务

b)银行卡业务

c)代理类中间业务

d))

e)担保类中间业务

f)承诺类中间业务

g)交易类中间业务

h)基金托管业务

i)咨询顾问类业务

j)）

k)其他类中间业务

85、独立的专业性证券公司。这种形式的证券公司在全世界范围内广为存在，美国的高

盛公司、美林公司、所罗门公司、摩根.士丹利公司、第一波士顿公司，日本的野村证券、大河证券、日兴证券、山一证券，英国的华宝公司、宝源公司等均属于此种类型。86、证券公司作用的核心是:作为资金需求和资金供应者相互结合的中介，以最低成本

实现资金所有权与经营权的分离。其中包含两个层次的意思：一是为经济体系的增长注入资本的功能；二是为经济结构调整实现资本配置的功能。

87、证券公司的业务：证券发行与承销、证券交易经纪、证券私募发行传统业务框架，

企业并购、项目融资、风险投资、公司理财、投资咨询、资产及基金管理、资产证券化。

金融创新等都已经成为证券公司的核心业务。

88、证券交易所的功能（8个）：

a)、

b)筹集资金

c)维持市场能力，创造连续市场

d)形成公开竞争的价格

e)提供有效的经济信息

f)转换机制

g)@

h)配置资源

i)优化产业结构

j)分散风险

89、保险公司的主要功能：

a)分散风险

b)、

c)经济补偿

d)资金融通

e)社会管理

f)市场经济条件下风险管理的基本手段

g)金融体系和社会保障体系的重要组成部分

90、】

91、保险业在我国经济建设中的重要作用

a)促进经济发展

b)完善社会保障体系

c)参与社会管理

92、以承担风险的类型划分，保险公司分为人寿与健康保险公司、财产与责任保险公司。

人寿与健康保险公司为投保者提供的产品有定期寿险、终身寿险。伤残收入保险、团体人寿和健康保险与退休计划等。财产与责任保险公司为投资保障提供海上保险、货物运输保险、火宅保险、运输工具保险、工程保险、农业保险等。

93、保险公司在经济运行中的作用：

a)积聚风险、分散风险、减低个体损失

b)融通长期资金。促进资本形成、重新配置资源

c)提供经济保障、稳定社会生活

94、保险公司的业务运作包括：筹集资本金；出售保单筹集保险资金；当风险发生后给

付赔偿款；通过银行存款、证券投资、发放抵押贷款等进行投资运作。

95、金融信息咨询服务类机构的经营特征：

a)拥有大量从事经济、金融信息加工和处理的专门技术人才，它们具备相应的知识能

力，有充分的时间做市场调查、客户信用调查

b)拥有对必要的经济信息、财务信息进行分析和评价的技术能力、成熟的评价方法以

及规范的工作流程。

c)频繁地处理大量信息，使单位信息处理的技术成本大大降低

d)所服务的对象既可以是金融机构，也可以是个体投资者

e)提供的信息据欧社会公示性和社会公信力。

f)获取手续费或服务费收益

96、金融在信息咨询服务类专业机构在金融活动中发挥了以下作用：

a)推进了投融资业务的开展

b)直接影响投资者的投资行为

c)为企业直接融资的顺利进行创造条件

97、资信评级的服务对象是那些想购买有固定收益的长期融资证券而不是购买普通股

股票的投资者。

98、资信评价的方法：见书

99、资信评级机构的功能：

a)为投资者提供投资信息

b)降低融资成本

c)提高融资企业信用意识

100、资信评级机构的作用：

a)有助于投资者参与资本市场的融资活动

b)有利于维护资本市场的秩序稳定

c)有助于增强企业信用观念和企业活力

101、20世纪神行的三种金融脆弱性根源理论

a)明斯基的金融不稳定性假说

b)克瑞格的安全边界说

c)费雪的金融制度脆弱性理论

102、金融危机分类：

a)货币危机

b)银行业危机

c)外债危机

d)系统危机

103、金融危机是指全部或部分金融指标——短期利率、资产价格、商业破产书和金融机构倒闭数——的急剧、短暂的和超周期的恶化。

104、资产泡沫是由于不符合经济现实的买卖行为导致的资产价格高估

105、从金融企业看，在经营中面临的主要风险包括战略风险、金融风险和运作风险。106、金融风险主要包括市场分析、信用风险和流动性风险

107、风向管理由一系列行为构成，包括风险识别、风险衡量、风险处理和风险管理效果评价四个阶段。

108、金融风险与金融创新有着复杂的关系：一方面，金融创新工具最初是金融中介机构用来管理金融风险和规避金融监管的手段；另一方面，随着金融创新的广泛兴起，特别是金融衍生产品交易量呈现几何级数上升后，金融创新工具又成为金融中介机构的重要风险来源。

金融学作业和答案

练习-1 【题目后面的数字代表对应的章节】 1.名词解释 货币1：从商品中分离出来固定充当一般等价物的商品。 金融1：货币的事务、货币的管理、与金钱有关的财源等。（宽泛） 与资本市场有关的运作机制。（狭窄） 货币制度1：货币制度简称币制，它是指国家为了保障本国货币流通的正常与稳定，对货币流通各因素所作的系统的法律规定的总称。 信用货币1：由国家法律规定的，强制流通不以任何贵金属为基础的，独立发挥货币职能的货币。 本位币3：一个国家的基本通货和法定的计价结算货币。 格雷欣法则3：，是货币流通中一种货币排斥另一种货币的现象。在两种名义价值相同而实际价值不同的货币同时流通时，实际价值高的货币，即所谓良币，必然被收藏而退出流通， 实际价值低的货币，即所谓劣币，则充斥市场。 有限法尝3：货币具有有限的法定支付能力 无限法尝3：货币具有无限的偿还能力 流通手段2：货币发挥交换媒介的作用 支付手段2：货币作为独立的价值形式进行单方面运动时所执行的职能（也叫延期支付标准） 2.简答 货币经历了哪些形态的演进？（1） 答：实物货币，金属货币，纸币，存款货币，电子货币 货币有哪些职能？（2） 答：流通手段，价值尺度，支付手段，贮藏手段 简述金本位制的发展过程。（3） 答：金币本位制，金块本位制，金汇兑本位制 货币制度有哪些构成要素？（3） 答：规定货币材料，规定货币单位，规定流通中的货币种类，规定货币法定支付偿还能力，规定货币铸造发行的流通程序，规定货币发行准备制度。

练习-2 1.名词解释 信用1：借贷行为的集合。 借——以归还为义务的取得；贷——以收回为条件的付出。 商业信用2：指企业之间进行商品交易时，以赊销商品或者是预付款项的形式提供的信用。 消费信用2：工商企业、银行和其他金融机构提供给消费者用于消费支出的信用。 直接融资：没有金融机构介入的资金融通方式。 间接融资：指以货币为主要金融工具。通过银行体系吸收社会存款，再对企业、个人贷款的一种融资机制。 政府信用2：国家信用就是指国家作为债务人，举债筹集资金的行为。 国际信用2：一个国家的政府、银行及其他自然人或法人对别国的政府、银行及其他自然人或法人提供的信用。 银行信用2：银行及其它金融机构以货币形式，通过吸收存款和发放贷款所形成的信用。 2.简答 高利贷的特点？ 答：高利率：违反平均利润分配规律，急需（借大于贷）。 非生产性：不是再生产中闲置的资本，与再生产无直接联系。 保守性：资本的剥削方式（非资本的生产方式） 现代信用的形式及其优缺点？3 a.社会性 b.伦理和文化特征 c.偿还和付息是经济和金融范畴中信用的基本形式 优点：1.促进资金合理运用；2.优化社会资源配置；3.推动经济增长。 缺点：信用风险和经济泡沫出现。 信用产生和发展的原因是什么？1 答：a.财产（货币或其他资产）由不同所有者占有或垄断； b.财产分布的不均衡性，这种不均衡性可能是由社会原因，也可能是自然原因形成； c.商品价值实现过程的矛盾性； d.再生产过程的不可间断性。 练习-3 1.名词解释

金融中介学复习资料

名词解释 1.金融中介：为从事金融活动以及为金融活动提供相关服务的各类金融机构。 2.贷者逆向选择：贷款人极可能根据有限的信息，把贷款发放给那些借款特别积极但信用 风险很高的借款人的行为。 3.借者的道德风险：在交易过后，借款人不按申请是的承诺使用资金而从事高风险的投机 活动的行为。 4.交易成本：在交易过程中，双方为了达成有关协议或执行相关活动而花费的成本。 5.关系型银行业务：基于长期隐性契约关系上的银行业务，主要指基于长期隐性契约关系 的贷款业务。 6.规模经济：指随着生产或者服务规模的扩大企业的产品或劳务平均成本下降的特征。 7.范围经济：指随着企业经营范围和产品组合的扩大，企业成本降低、收益增加的特征。 8.全能银行制度：指一种金融机构可以经营各类金融业务，甚至可以经营商业业务，参股 或控股非金融机构。 9.分离银行制度：指一种金融机构不能同时经营银行、证劵或保险业务，也不能经营非金 融业务，或参股非金融企业。 10.信用风险：债务人不愿意或缺乏能力偿还债务，使债权人承受有关的损失的风险。 11.最惠国待遇：指一国现在和将来给予任何一个缔约国降低、豁免关税或提供其他优惠政 策的待遇，则该国也必须无条件地给予其他缔约国同样的待遇。 12.国民待遇：指外资金融机构在市场进入、金融服务产品的提供、金融服务的环境等方面， 要受到与国内金融机构一样的平等对待，否则，就认为是岐视。 13.负债业务：指商业银行组织资金来源的业务活动，形成商业银行开展资产业务的资金基 础，也是保证商业银行生存以及发展的关键业务。 14.资产业务：指对负债加以运用的业务，是银行获取收益的主要途径。 15.广义的表外业务：指商业银行从事的按通行的会计准则不列入资产负债表内，不影响银 行资产负债总额，但可能影响银行当期损益，改变银行资产报酬率的各种业务经营活动。 16.侠义的表外业务：指未列入银行资产负债表内，但与银行资产负债表内的资产业务和负

货币银行学 章节题库 ch14

ECON320Chapter 14 Practice Test Professor C. James Hueng 1)A tool for managing interest rate risk that requires exchange of payment streams is a A)macro hedge. B)futures contract. C)swap. D)forward contract. E)micro hedge. 2)A financial contract that obligates one party to exchange a set of payments it owns for another set of payments owned by another party is called a A)hedge.B)swap.C)call option.D)put option. 3)A swap that involves the exchange of one set of interest payments for another set of interest payments is called a(n) A)currency swap.B)national swap.C)swaptions.D)interest rate swap. 4)If Second National Bank has more rate-sensitive assets than rate-sensitive liabilities, it can reduce interest rate risk with a swap that requires Second National to A)receive fixed rate while paying floating rate.B)both receive and pay fixed rate. C)pay fixed rate while receiving floating rate.D)both receive and pay floating rate. 5)If Second National Bank has more rate-sensitive liabilities then rate-sensitive assets, it can reduce interest rate risk with a swap that requires Second National to A)pay fixed rate while receiving floating rate.B)receive fixed rate while paying floating rate. C)both receive and pay fixed rate.D)both receive and pay floating rate. 6)If a bank has more rate-sensitive assets than rate-sensitive liabilities A)it reduces interest rate risk by swapping rate-sensitive income for fixed rate income. B)it increases interest rate risk by swapping rate-sensitive income for fixed rate income. C)it reduces interest rate risk by swapping fixed rate income for rate-sensitive income. D)it cannot reduce its interest rate risk. E)it neutralizes interest rate risk by receiving and paying fixed-rate streams. 7)Financial derivatives include A)bonds.B)futures.C)stocks.D)none of the above. 8)By hedging a portfolio, a bank manager A)reduces interest rate risk.B)increases the probability of gains. C)increases exchange rate risk.D)increases reinvestment risk. 9)Hedging risk for a long position is accomplished by A)taking a neutral position. B)taking another long position. C)taking a short position. D)taking additional long and short positions in equal amounts. E)none of the above. 10)A contract that requires the investor to buy securities on a future date is called a A)cross.B)short contract.C)hedge.D)long contract. 11)A person who agrees to buy an asset at a future date has gone A)short.B)even.C)long.D)ahead.E)back.

金融中介学客观题重点

金融中介学客观题重点

金融中介学客观题重点

1、金融中介的定义：金融中介是指为资金供需双方实现资金融通提供服务的各类金融机构的总称。 2、传统上，直接融资和间接融资的划分标准是看融资行为是否通过金融中介，这里的金融中介是指商业银行。一般来说，直接融资包括股权融资和债权融资，间接融资主要指向银行借款。 3、金融中介在融资过程中的作用： a)解决这方面的矛盾，通过聚少成多、续短为长而使资金融通变成现实，促使储蓄最大限度地转化为投资。 b)降低资金融通或金融交易的成本 c)在防范和降低金融风险方面具有一定的优势 4、金融中介产生的原因：5个需求 a)商品生产和交换发展中的支付需求 b)社会经济活动中的融资需求 c)社会经济发展中的投资需求 d)经济和金融活动扩大过程中对信息的需求 e)经济社会生活中的风险转移与管理需求 5、金融中介的发展与经济社会发展的关系 a)金融需求的持续与扩大导致了金融中介的演

进与发展 b)经济社会不同发展阶段对金融的需求不同，决定了金融中介发展的阶段、规模和结果 c)经济社会组合与制度的进步，促进了金融中介的规范发展 d)经济发展中的技术进步及其在金融业的广泛应用，为金融中介的发展提供了极大的推动力 6、金融中介的基本功能： a)便利支付结算 b)促进资金融通 c)降低交易成本 d)改善信息不对称 e)转移与管理风险 7、直接融资是指资金供求双方通过一定的金融工具直接形成债权债务关系的融资形式，直接融资的工具主要是商业票据、股票、债券等。间接融资是指资金供求双方通过金融中介机构间接实现资金融通的互动，而是分别于金融中介机构发生债权债务关系，银行的存贷款业务就是典型的间接融资。 8、在间接融资中，金融中介机构促进资金融资的功能更为突出。这是由于：

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金融基础知识形成考核册 第1次平时作业 一、名词解释 1．金融：从广义上说，政府、个人、组织等市场主体通过募集、配置和使用资金而产生的所有资本流动都可称之为金融。2．金融体系：金融体系是一个经济体中资金流动的基本框架，它是资金流动的工具（金融资产）、市场参与者（中介机构）和交易方式（市场）等各金融要素构成的综合体。 3．金融资产管理公司：是经国务院决定设立的收购国有独资商业银行不良贷款，管理和处置因收购国有独资商业银行不良贷款形成的资产的国有独资非银行金融机构。 4．金融制度：是各种金融制度构成要素的有机综合体，是有关金融交易、组织安排、监督管理及其创新的一系列在社会上通行的或被社会采纳的习惯．道德．法律．法规等构成的规则集合。 5．间接融资：是指拥有暂时闲置货币资金的单位通过存款的形式，或者购买银行、信托、保险等金融机构发行的有价证券，将其暂时闲置的资金先行提供给这些金融中介机构，然后再由这些金融机构以贷款．贴现等形式，或通过购买需要资金的单位发行的有价证券，把资金提供给这些单位使用，从而实现资金融通的过程。 6．直接融资：是没有金融机构作为中介的融通资金的方式。需要融入资金的单位与融出资金单位双方通过直接协议后进行货币资金的转移。 7．信用货币：就是以信用作为保证，通过信用程序发行和创造的货币，包括流通中货币和银行存款。 8．货币制度：是国家法律规定的货币流通的规则、结构和组织机构体系的总称。换言之，货币制度是国家对货币的有关要素、货币流通的组织与管理等加以规定所形成的制度。 9．格雷欣法则：就是“劣币驱逐良币”的现象，即金银两种金属中市场价值高于官方确定比价的不断被人们收藏时，金银两者中的“贵”金属最终会退出流通，使复本位制无法实现。 10．超主权货币：就是一种与主权国家脱钩、并能保持币值长期稳定的，用以解决金融危机暴露出的现行国际货币体系的一系列问题的国际储备货币。 二、单项选择题 1．货币资金的融通，一般指货币流通及（ A ）有关的一切活动。 A．银行信用B．商业信用 C．资金借贷D．证券投资 2．按照一般的产业分类方法，金融往往被归入（ B ）。 A．工业产业B．服务业产业 C．信息产业D．第二产业 3．下列属于微观层面的金融的是（ D ）。 A．货币均衡B．金融政策 C．金融危机D．金融工具 4．下列国家中属于市场主导型金融体系的是（ A ）。

货币银行学课后习题答案6-10

第六章 1．投资银行的主要业务有哪些? 与商业银行有何不同？ 主要业务： （1）．帮助筹资者设计与发行新证券，进行直接融资。 （2）．充当发行人与投资人的中介，代理客户买卖和承销股票、债券，从事自营买卖，进行股票、债券的国内外二级市场交易； （3）．投资基金的发起和管理； （4）．企业重组、兼并和收购； （5）．项目融资顾问、投资顾问及其他顾问业务； （6）．自有资本的境内外直接投资； （7）．代理客户和为自身进行外汇买卖； （8）．各种资产管理业务； （9）．国内和国际货币市场业务，如同业拆借。 区别： 投资银行主要服务于资本市场，这是区别商业银行的标志； 2．国家开发银行的主要职能和业务是什么？ 开发银行是指专门为经济开发提供长期投资或贷款的金融机构。 开发银行的主要业务 A、资金来源 （1）政府投资 （2）发行债券 （3）吸收存款 （4）借入资金 （5）借入外资 B、资金运用 （1）贷款 （2）投资 （3）债务担保 3. 什么是投资基金，公司型基金与契约型基金有何区别？ 基金公司是通过向投资者发行股份或受益凭证募集社会闲散资金，再以适度分散的组合方式投资于各种金融资产，从而为投资者谋取最高收益的投资型金融中介机构。一般把基金公司称为投资基金或共同基金。 公司型基金：依公司法成立，通过发行基金股份将集中起来的资金投资于各种有价证券。 契约型基金：也称信托型投资基金，它是依据信托契约通过发行受益凭证而组建的投资基金。该类基金一般由基金管理人、基金保管人及投资者三方当事人订立信托契约。 4．我国有哪些形式的非银行金融机构组织？ （1）保险公司 （2）信用合作社 （3）财务公司 （4）证券公司

金融基础知识作业(含答案)1-4

金融基础知识 第1次平时作业 一、名词解释 1．金融：从广义上说，政府、个人、组织等市场主体通过募集、配置和使用资金而产生的所有资本流动都可称之为金融。 2．金融体系：金融体系是一个经济体中资金流动的基本框架，它是资金流动的工具（金融资产）、市场参与者（中介机构）和交易方式（市场）等各金融要素构成的综合体。 3．金融资产管理公司：是经国务院决定设立的收购国有独资商业银行不良贷款，管理和处置因收购国有独资商业银行不良贷款形成的资产的国有独资非银行金融机构。 4．金融制度：是各种金融制度构成要素的有机综合体，是有关金融交易、组织安排、监督管理及其创新的一系列在社会上通行的或被社会采纳的习惯．道德．法律．法规等构成的规则集合。 5．间接融资：是指拥有暂时闲置货币资金的单位通过存款的形式，或者购买银行、信托、保险等金融机构发行的有价证券，将其暂时闲置基金的资金先行提供给这些金融中介机构，然后再由这些金融机构以贷款．贴现等形式，或通过购买需要资金的单位发行的有价证券，把资金提供给这些单位使用，从而实现资金融通的过程。 6．直接融资：是没有金融机构作为中介的融通资金的方式。需要融入资金的单位与融出资金单位双方通过直接协议后进行货币资金的转移。 7．信用货币：就是以信用作为保证，通过信用程序发行和创造的货币，包括流通中货币和银行存款。 8．货币制度：是国家法律规定的货币流通的规则、结构和组织机构体系的总称。换言之，货币制度是国家对货币的有关要素、货币流通的组织与管理等加以规定所形成的制度。 9．格雷欣法则：就是“劣币驱逐良币”的现象，即金银两种金属中市场价值高于官方确定比价的不断被人们收藏时，金银两者中的“贵”金属最终会退出流通，使复本位制无法实现。 10．超主权货币：就是一种与主权国家脱钩、并能保持币值长期稳定的，用以解决金融危机暴露出的现行国际货币体系的一系列问题的国际储备货币。 二、单项选择题

货币银行学课后答案

第1章货币与货币制度 本章思考题 1．分析货币的本质特征。 答：货币是固定地充当一般等价物的特殊商品，并体现一定的社会生产关系。这就是货币的本质的规定。 首先，货币是一般等价物。从货币起源的分析中可以看出，货币首先是商品，具有商品的共性，即都是用于交换的劳动产品，都具有使用价值和价值。如果货币没有商品的共性，那么它就失去了与其他商品相交换的基础，也就不可能在交换过程中被分离出来充当一般等价物。 然而，货币又是和普通商品不同的特殊商品。作为一般等价物，它具有两个基本特征：第一，货币是表现一切商品价值的材料。普通商品直接表现出其使用价值，但其价值必须在交换中由另一商品来体现。货币是以价值的体现物出现的，在商品交换中直接体现商品的价值。一种商品只要能交换到货币，就使生产它的私人劳动转化为社会劳动，商品的价值得到了体现。因而，货币就成为商品世界唯一的核算社会劳动的工具。第二，货币具有直接同所有商品相交换的能力。普通商品只能以其特定的使用价值去满足人们的某种需要，因而不可能同其他一切商品直接交换。货币是人们普遍接受的一种商品，是财富的代表，拥有它就意味着能够去换取各种使用价值。因此，货币成为每个商品生产者所追求的对象，货币也就具有了直接同一切商品相交换的能力。 其次，货币体现一定的社会生产关系。货币作为一般等价物，无论是表现在金银上，还是表现在某种价值符号上，都只是一种表面现象。货币是商品交换的媒介和手段，这就是货币的本质。同时，货币还反映商品生产者之间的关系。商品交换是在特定的历史条件下，人们互相交换劳动的形式。社会分工要求生产者在社会生产过程中建立必要的联系，而这种联系在私有制社会中只有通过商品交换，通过货币这个一般等价物作为媒介来进行。因此，货币作为一般等价物反映了商品生产者之间的交换关系，体现着产品归不同所有者占有，并通过等价交换来实现他们之间的社会联系，即社会生产关系。 在历史发展的不同阶段，货币反映着不同的社会生产关系。在私有制社会中，大量的货币掌握在剥削阶级手中，体现着阶级剥削关系。在这里，货币在不同的社会制度中作为统治阶级的工具，这是由社会制度所决定的，而不是货币本身固有的属性。从货币的社会属性来看，货币反映着商品生产者之间的关系，货币是没有阶级性的，也不是阶级和剥削产生的根源。 2．货币在商品经济中发挥着哪些职能？并举例加以说明。 答：货币在商品经济中的职能是货币本质的具体表现，是商品交换所赋予的，也是人们运用货币的客观依据。在商品经济中，货币执行着以下五种职能。 （1）价值尺度。在表现和衡量其他一切商品和劳务的价值时，执行价值尺度职能。在执行这个职能时，可以用观念上的而不需要现实的货币，它把商品的价值表现为一定数量的货币。商品价值的货币表现就是价格。 （2）流通手段。在商品交换中充当交易的媒介，货币执行流通手段的职能。作为流通手段的货币必须是现实的货币。货币作为流通手段，改变了商品交换的运动形式，使物物交换分解为买与卖两个环节，突破了物物交换的局限性，促进了商品交换的发展。 （3）贮藏手段。货币退出流通，贮藏起来被当作社会财富的一般代表，执行贮藏手段职能。在足值的金属货币流通的情况下，货币作为贮藏手段，具有自发调节货币流通的作用。而在信用货币流通的情况下，货币不能自发地调节流通中的货币量。 （4）支付手段。货币作为交换价值而独立存在，并伴随着商品运动而作单方面转移，执行支付手段职能。支付手段职能是一切信用关系的基础，一方面克服了现货交易的局限，极大地促进了商品交换；另一方面又造成买卖进一步脱节，使商品经济的矛盾进一步复杂化。 （5）世界货币。货币超越国界，在世界市场上发挥一般等价物作用时，执行世界货币职能。世界货币职能从严格意义上说并不是货币的一个单独的职能，它只是商品生产和交换超出国界，使货币的以上四种职能在世界范围内延伸的结果。 货币的五种职能，各自具有相应的内涵与作用，但相互之间又紧密相连。其中，价值尺度与流通手段是两个基本职能，贮藏手段和支付手段是在此基础上派生出来的，世界货币职能则是其他各个职能在世界市场范围内发展的结果。 3．货币制度主要由哪些要素构成？ 答：货币制度是指一个国家以法律形式规定的货币流通的组织形式，简称币制。货币制度的主要构成要素包括：货币金属与货币单位、通货的铸造、发行与流通程序、金准备制度等。 （1）货币金属与货币单位。确定货币币材是建立货币制度的首要步骤，选择什么样的本位币币材是建立货币制度的基础，选择什么样的金属作为本位币的币材，就会构成什么样的货币本位制度。这是由国家法律确立的，并受到客观经济发展需要的制约。

金融中介学重点(带答案)

直接融资:传统上直接融资和间接融资的划分标准是看融资行为是否通过金融中介。一般来说,直接融资包括股权融资和债权融资。 间接融资:主要是指向银行借款。 内源性融资:内源性融资包括企业在创业过程中的原始资本积累和经营过程中的剩余价值或利润的资本化(纯收益中未分配给股东的部分)。另外,企业在收入中提取的折旧基金也被视为内源性融资。 外源性融资:指企业发展过程中的资本扩充(企业从股东那里筹集股本)和对外举债的各类债务,主要是向金融机构借款和发行企业债务。 1.为什么说金融中介在现代经济和金融活动中发挥着十分重要的作用 金融中介是在经济金融活动中为资金盈余者和资金需求者提供条件、促使资金融通实现,通过自己的业务活动为公司企业、事业单位、机关团体、政府部门和社会公众提供相关金融服务的各类金融机构。从公司企业以及政府方面乃至一个国家或地区的宏观经济来看，各种金融活动都与金融机构密不可分，一个重要事实是，这些金融活动基本上都是通过金融中介推动、运作和完成的，金融中介在现实金融活动中处于极为重要的地位 2.如何认识金融中介的性质。 基本性质：金融中介是为实质经济部门提供投融资服务的金融机构。 金融中介通过提供金融服务产品而成为一种特殊的企业和行业。 金融中介的经营活动具有内在的风险性且对国民经济影响巨大。 第二章 风险管理:风险管理是指如何在一个肯定有风险的环境里把风险减至最低的管理过程。 信息不对称:指交易中的各人拥有的信息不同。在社会政治、经济等活动中，一些成员拥有其他成员无法拥有的信息，由此造成信息的不对称。 交易成本:交易成本指达成一笔交易要花费的成本，也指买卖过程中花费的全部时间和货币成本。逆向选择:由交易双方信息不对称和市场价格下降产生的劣质品驱逐优质品，进而出现市场交易产品平均质量下降的现象。 道德风险:是指在信息不对称的情形下，市场交易一方参与人不能观察另一方的行动或当观察（监督）成本太高时，一方行为的变化导致另一方的利益受到损害。 1.如何分析把握金融中介的功能 从金融中介机构的产生与分类角度看，各类金融中介机构的主要功能有所差异，不同时期同类金融中介机构的各种功能也有强弱之分，从金融中介的发展和动态角度看，其基本功能是陆续具备和不断增强的，功能发挥的方式、手段、技术与载体也在不断变化；从金融中介的整体和现实的角度考察，其功能是多重的，且具有基本稳定的特征。现代金融中介同时具备便利支付结算、促进资金融通、降低交易成本、改善信息不对称、转移与管理风险五个基本功能。 2.不同金融中介机构是如何发挥促进融通资金功能的这一功能在经济社会发展中有何重要影响 融资类金融机构发挥融资功能最主要的方式是充当融资中介； 投资类金融机构发挥融资功能的方式主要是通过为投融资提供服务促进资金融通； 现代保障类金融机构，如保险公司通过向公众出售保单为投保人提供各种保险服务，并将聚集的大量保费收入投资于资本市场，并将获得的投资收益用于对投保人承担保险义务。从而间接地将投保人的资金融通给了资本市场的筹资者。 信息类金融机构主要通过开展征信、信用评估、财务分析、信息搜索、研究分析、提供咨询、会计审核等方式，为投融资活动提供各种条件和相关服务，在满足投融资过程中的信息和服务性需求过程中发挥着促进融资的功能。 影响： ①有效地动员和筹集资金 ②合理的分配和引导资金

货币银行学练习题 (2)

货币银行学练习题 第一章 判断题： 1、与货币的起源密不可分的是贫富分化。 2、价格标准是各种商品在质上同一、在量上可以比较的共同基础。 3、用纸做的货币，比如银行券和国家发行的纸币，在性质上都是一致的。 4 、钱、货币、通货、现金都是一回事，银行卡也是货币。 5 、发挥支付手段职能的货币同发挥流通手段职能的货币一样，都是处于流通过程中的现实的货币。所谓流通中的货币，指的就是这两者的总体。流通中的任一货币，往往是交替地发挥这两种职能。 6 7 造。 1 A 2 A 3 A 4 A 5 A 6 A 7 A 8 A 12 A 13 A 14 A 、银行吸收存款 B 、汽车购买 C 、工资支付 D 、商品购买 15 、经济对货币的需求包括对： A 、世界货币的需求 B 、储藏手段的需求 C 、流通手段的需求 D 、支付手段的需求 第二章 三、判断 1、信用的形式特征是以收回为条件的付出，或以归还为义务的取得；而且贷者之所以贷出，是因为有权取得利息(interest)。借者之所以可能借入，是因为承担了支付利息的义务。 2、高利贷者除了货币需要者的负担能力和抵抗能力以外，再也不知道别的限制。

3、个人的货币收入总额，通常情况下就是个人可以支配的货币收入。 4、银行券无非是向银行家开出的、持票人随时可以兑现的、由银行家用来代替私人汇票的一种汇票。 四、不定项选择 1、信用活动中的货币发挥的职能是：A、储藏手段B、支付手段C、流通手段D、价值尺度 2、商业信用最典型的做法是：A、赊销B、有借有还C、票据化D、挂账 3、由债权人开出承诺到期付款的有价证券是：A、商业票据B、支票C、商业汇票D、商业期票 4、一直在我国占主导地位的信用形式是：A、银行信用B、国家信用C、消费信用D、民间信用 5、信用的基本特征有：A、所有权转移B、偿还性C、使用权转移D、付息性 6、在商业信用中采用的商业票据有：A、支票B、传票C、期票D、汇票 7、消费信贷的基本类型有：A、银行信用B、合作信用C、商业信用D、国家信用 8、在典型的商业信用中实际包括两个同时发生的经济行为，亦即A、买卖行为B、借贷行为C、分配行为D、生产行为 9 10 11 A 12 13 14 A 15 16 1。借 制。 3 4 1 A 2 A、赊销 3 A、商业票据 B、支票 C、商业汇票 D、商业期票 4、一直在我国占主导地位的信用形式是： A、银行信用 B、国家信用 C、消费信用 D、民间信用 5、信用的基本特征有： A、所有权转移 B、偿还性 C、使用权转移 D、付息性 6、在商业信用中采用的商业票据有： A、支票 B、传票 C、期票 D、汇票 7、消费信贷的基本类型有： A、银行信用 B、合作信用 C、商业信用 D、国家信用

《金融学》平时作业答案

《金融学》课程作业（1） 一、汇率是如何决定的？ （一）本题属于理解型题目，考查的知识点为“汇率决定理论”。 （二）解题思路：首先要明确解答本题主要是依据西方汇率决定理论，从不同角度对汇率的决定进行阐述。 （三）解答： 西方汇率决定理论主要有国际借贷说、购买力平价说、汇兑心理说、货币分析说和金融资产说，他们分别从不同的角度对汇率的决定因素进行了分析。 国际借贷说认为，汇率的变化是由外汇的供给与需求引起的，而外汇的供求主要源于国际借贷。国际借贷可分为流动借贷和固定借贷，只有流动借贷才会影响外汇的供求。在一国进入实际支付阶段的流动借贷中，如果债权大于债务，外汇的供给就会大于外汇的需求，引起本币升值、外币贬值。相反，则最终导致本币贬值、外币升值。 购买力平价说的基本思想是：人们需要外币是因为外币在其发行国国内具有购买力，相应地人们需要本币也是因为本币在本国国内具有购买力。因此两国货币汇率的决定基础应是两国货币所代表的购买力之比。 汇兑心理说认为，汇率取决于外汇的供给与需求，但个人之所以需要外汇不是因为外汇本身具有购买力，而是由于个人对国外商品和劳务的某种欲望。这种欲望由个人的主观评价决定，对各人有不同的边际效用。因此，决定汇率最重要的因素是人们对外汇的心理判断与预测。 货币分析说认为汇率变动是由货币市场失衡引发的，引发货币市场失衡有多种因素：国内外货币供给的变化、国内外利率水平的变化以及国内外实际国民收入水平的变化等等，这些因素通过对各国物价水平的影响而最终决定汇率水平。 金融资产说认为，一国居民可持有三种资产，即本国货币、本国债券和外国债券，其总额应等于本国所拥有的资产总量。当各种资产供给量发生变动，或者居民对各种资产的需求量发生变动时，原有的资产组合平衡就被打破，这时居民就会对现有资产组合进行调整使其符合自己的意愿持有量，达到新的资产市场均衡。在对国内外资产持有量进行调整的过程中，本国资产与外国资产之间的替换就会引起外汇供求量的变化，从而带来外汇汇率的变化。 二、试论现代信用的作用？ （一）本题属于理解型题目，考查的知识点为“信用的作用”。 （二）解题思路：首先要明确本题所要考察的是现代信用在现在经济生活中的作用，这一点很重要，不要偏离。 （三）解答： 信用在现代经济中的作用既有积极的一面也有消极的一面。其积极的作用主要表现在：（1）现代信用可以促进社会资金的合理利用。通过借贷，资金可以流向投资收益更高的项目，可以使投资项目得到必要的资金，资金盈余单位又可以获得一定的收益；（2）现代信用可以优化社会资源配置。通过信用调剂，让资源及时转移到需要这些资源的地方，就可以使资源得到最大限度的运用；（3）现代信用可以推动经济的增长。一方面通过信用动员闲置资金，将消费资金转化为生产资金，直接投入生产领域，扩大社会投资规模，增加社会就业机会，增加社会产出，促进经济增长；另一方面，信用可以创造和扩大消费，通过消费的增长刺激生产扩大和产出增加，也能起到促进经济增长的作用。 信用对经济的消极作用主要表现在信用风险和经济泡沫的出现。信用风险是指债务人无法按照承诺偿还债权人本息的风险。在现代社会，信用关系已经成为最普遍、最基本的经济关系，社会各个主体之间债权债务交错，形成了错综复杂的债权债务链条，这个链条上有一个环节断裂，就会引发连锁反应，对整个社会的信用联系造成很大的危害。经济泡沫是指某种资产或商品的价格大大地偏离其基本价值，经济泡沫的开始是资产或商品的价格暴涨，价格暴涨是供求不均衡的结果，即这些资产或商品的需求急剧膨胀，极大地超出了供给，而信用对膨胀的需求给予了现实的购买和支付能力的支撑，使经济泡沫的出现成为可能。 三、如何理解银行信用与商业信用之间的关系？ （一）本题属于理解型题目，考查的知识点为“信用的形式”。 （二）解题思路：本题考查的是银行信用和商业信用之间的关系，首先要界定何谓银行信用，何谓商业信用。然后在阐述二者的继承关系，最后阐述在逻辑联系上的相互促进作用。 （三）解答： 现代信用形式中，商业信用和银行信用是两种最基本的信用形式。商业信用是指企业之间在买卖商品时，以商品形式提供的信用。其典型形式是由商品销售企业对商品购买企业以赊销方式提供的信用。银行信用是银行或其他金融机构以货币形态提供的信用。银行信用是伴随着现代资本主义银行的产生，在商业信用的基础上发展起来的一种间接信用。银行信用在规模上、范围上、期限上都大大超过了商业信用，成为现代经济中最基本的占主导地位的信用形式。两者的关系可做如下理解： (1)商业信用始终是信用制度的基础。历史上商业信用产生在先，它直接与商品的生产和流通相关联，直接为生产和交换服务。企业在购销过程中，彼此之间如果能够通过商业信用直接融通所需资金，就不一定依赖于银行。 (2)只有商业信用发展到一定程度后才出现银行信用。资本主义的银行信用体系，正是在商业信用广泛发展的基础上产生与发展的。 (3)银行信用的出现又使商业信用进一步完善。因为商业信用工具、商业票据都有一定期限，当商业票据未到期而持票人又急需现金时，持票人可到银行办理票据贴现，及时取得急需的现金，商业信用就转化为银行信用。由于银行办理的以商业票据为对象的贷款业务，如商业票据贴现、票据抵押贷款等，使商业票据及时兑现，商业信用得到进一步发展。

金融中介学

金融中介学 金融中介学一单选二多选 1 IBRD 世界银行 SDRS 特别提款权 CDS 大额定期存单 IMF 国际货币基金组织 Shibor 上海同业拆借利率 Libor 伦敦同业拆借利率 2 中国出口信用保险替出口公司担保，赔偿，接受政府指令，相当于政策保险公司。 3 大公国际评级信用所 4 浦华永道会计师 5 凯恩斯认为货币需求可以分为_ 动机 A交易与收入正比 B预防与收入正比C投机获利与利率成反比 6 关于金融机构产生原因解释包括 1)产生规模，节约成本<成本说> 2)信息不对称说 3)不确定说(保障资产不确定性说) 7 杠杆收购特点:1)以小搏大(高杆杠比率) 2)特殊资本结构 3)高风险高收益并存 4)提高企业股权回报率 5)企业控制权与所有权相结合 8 a信用创造论:熊?彼特哈?恩 1)金融中介不仅仅是媒介性还具有信用创造作用。2)银行的资产业务优先于负债，资产业务决定负债业务。3)信用创造论认为信用就是货币，信用就是社会物质财富。4)货币是一种交换手段，因此所有具有交换职能的物体都是货币。5)信用就是财富，所以通过信用扩张可以创造社会财富。 b信用调节论:萨缪尔森汉森凯恩斯1)需求决定生产以货币为支持的需求才能称为有效需求。2)在运 用货币手段进行调控的条件中，以商行为代表的金融中介机构，可以通过货币乘数的作用，将货币政策工

具效果放大，是传导过程中的关键环节，在货币政策传导作用，央行有不可替代的作用，应特别强化其功 能，保证其独立性。3)认为其他类金融机构是银行类中介机构的有益补充，其在货币政策传导中发挥次 要作用居于从属地位 c金融深化论:肖 1)应当扩大金融规模 2)提高金融市场和金融工具的效率 3)实现国际自由资本流 动，实现外汇自由兑换。 d重商主义学派:(1)一个国家的财富必不可少的是贵金属，如金银等。(2)对外贸易必须保持顺差，即出口必须超过进口。 e金融抑制论:麦金农通过货币当局规定利率，不能反应货币供求状况，资本效率低下。 F重商主义学派:费雪 9 我国证券交易品种 A国债 B股票 C可转债 D企业债 E股票 F股指期货没有G期权期货 10 5C要素，5个英文，哪几个机构对象(股票行不行) 固定收益 (1)借款人品德(Character)。(2)经营能力(Capacity)。 (3)资本(,apital)。 (4)资产抵押(Collateral)。 (5)经济环境(Condition)。 11 保险公司面临风险 1)经济环境风险。通货膨胀、汇率变化、投资资产总体跌价、技术变化、经济周期、自然因素、经济周期，2)保险行业风险，法规变化(资本金要求、法定保险)、市场主体改变、公众风险态度，3)保险公司内部风险(经营风险)，费率不足、准备金不足 12 “全劳技”日本“职总英康”新加坡“蓝十字-蓝顿”组织美国资金来源运作模式

新版金融学 货币银行学 习题与答案

新版金融学货币银行学习题与答案第一章货币与货币制度 一、填空题 1、从货币本质出发，货币是固定充当＿______的特殊商品。 ２、货币是商品价值形式发展的结果，它经历了____＿_＿，＿ ______,_＿_＿___和_______四个阶段。 3、在商品经济中,货币执行着_______,＿______,＿____＿_,＿_____＿,＿____＿＿五个职能。 4、货币制度的构成包括____＿＿＿,_____＿＿,____＿_＿和＿______四个要素。 5、在货币制度发展史上,依次存在 _______, ____＿_＿, ____＿__和_＿_＿__＿四种货币制度 6、金银复本位制前后经历了_＿＿＿___,＿__＿＿＿＿和＿______三种形态. 7、最早实行金本位制的国家是_＿_______ . ８、金本位制度包括____＿__、_______、_＿_____本位制。 二、选择题（以下选项至少有一个是符合题意的) 1、货币的产生是( )。 A 由金银的天然属性决定的Ｂ国家发明创造的 C 商品交换过程中商品内在矛盾发展的产物 D 人们相互协商的结果 2、货币在（）时执行价值尺度职能。 A 商品买卖 B 缴纳租金 Ｃ支付工资 D 给商品标价时 ３、货币在( )时执行价值贮藏职能。 A 支付水电费Ｂ购买商品 Ｃ表现和衡量商品价值 D 准备用于明年的购买 4、货币执行支付手段职能的特点是( ）. A 货币是商品交换的媒介 B 货币运动伴随商品运动 C 货币是一般等价物 D 货币作为价值的独立形式进行单方面转移 5、在金属货币流通条件下,货币在执行贮藏手段职能时,能自发的调节( ）． A 货币流通 B 货币必要量 C 生产规模 D 投资规模 6、纸币产生的基础是货币的哪一职能 ( )． Ａ价值尺度 B流通手段 C支付手段 D储藏手段 ７、中国工商银行发行的电子货币是( ）。 A 牡丹卡Ｂ VＩSA卡 C 长城卡 D 金穗卡 8、商品的价格是( ).

金融学第二次作业及答案

《金融学概论》第二阶段作业答案 （一）名词解释: 1、套期保值： 如果某一种行为不仅减少了未来可能发生的损失，也减少了未来可能产生的收益，那么这种行为就是套期保值。 2、保险： 所谓保险是指保险人向投保人收取保险费，建立保险基金，并对投保人负有合同规定范围的赔偿和给付责任的一种商业行为。 3．分散投资’ 分散投资是指人们分散投资于多种风险资产之上，而不是将所有的投资集中于一项资产。 4、有效资产组合；是风险相同但与其收益率最高的资产组合，即效益边界。效益边界及其阐明的观点，是资产组合理论精髓之所在。 5、所谓的最优资产组合事实上就是无差异曲线族与有效边界相切的切点所对应的组合。 6、国际货币基金组织 简称IMF，是为协调国际间的货币政策和金融关系，加强货币合作而建立的政府间的金融机构。 7、负债业务：是指形成其资金来源的业务。全部资金来源包括自有资金和吸收外来资金两部分。 8、现金资产：包括库存现金、在央行的存款、存放同业的资金以及托收中的现金。 （二）简答题： 1、风险分散的三种方法是： （1）套期保值 如果某一种行为不仅减少了未来可能发生的损失，也减少了未来可能产生的收益，那么这种行为就是套期保值。 （2）保险 所谓保险是指保险人向投保人收取保险费，建立保险基金，并对投保人负有合同规定范围的赔偿和给付责任的一种商业行为。 （3）分散投资

分散投资是指人们分散投资于多种风险资产之上，而不是将所有的投资集中于一项资产。 2、金融机构体系的发展趋势 （1）直接金融与间接金融逐渐融合发展，出现了全方位全能型的金融中介机构 （2）养老基金和投资基金为代表的契约型储蓄机构和投资型中介机构的重要性日益加强。 （3）以商业银行和储蓄机构为代表的金融中介机构的相对重要性下降。 3、中国现行的金融中介体系是： （1）我国现行的金融中介体系是以中国人民银行为核心，以中国银监会、中国证监会、中国保监会为监管机构，以工农中建四大国有商业银行为主体，多种金融机构并存的格局。 （2）主要机构：中国人民银行和金融监管机构、政策性银行、国有商业银行、金融资产管理公司、其他商业银行、投资银行（券商）、农村信用合作社、城市信用合作社、信托投资公司、财务公司、金融租赁公司、邮政储蓄机构、保险公司、投资基金、在华外资金融机构等。 4、商业银行的性质与职能是： （1）商业银行的性质：商业银行是一种企业，它具有现代企业的所有基本特征；商业银行是一种特殊的企业，其经营的对象和内容具有特殊性；商业银行是一种特殊的金融企业。 （2）商业银行的功能：信用中介职能；支付中介职能；信用创造职能；金融服务职能。 （3）商业银行在经济生活中的地位：商业银行是整个金融体系和经济运行的重要环节；商业银行改善了资源分配的有效程度；商业银行业务活动的信用创造功能对整个社会的货币供给量具有重要的影响；商业银行是中央银行货币政策传导的神经中枢。 5、商业银行的发展趋势是： （1）全能化 （2）集中化 （3）电子化 （4）国际化

货币银行学课后习题及答案

货币银行学 第一章导言（略） 第二章货币与货币制度 一、填空 1、从货币本质出发，货币是固定充当（）的特殊商品；从价值规律(价值规律包括商品价值由其社会必要劳动时间决定，商品价值是其价格的基础；商品价格是其价值的货币表现形式.1 供求决定价格.2 价格由市场来决定)的角度看，货币是核算（一般等价物）的工具。答案：一般等价物 2、古今中外很多思想家和经济学家都看到了货币的起源与（）的联系。 答案：交换发展

3、银行券是随着（）的发展而出现的一种用纸印制的货币。 答案：资本主义银行 4、铸币的发展有一个从足值到（）铸币的过程。答案：不足值 5、用纸印制的货币产生于货币的（）职能。答案：流通手段 6、价格是（）的货币表现。答案：价值 7、存储于银行电子计算机系统内可利用银行卡随时提取现金或支付的存款货币称为（）。 答案：电子货币 8、货币在商品交换中起媒介作用时发挥的是（）职能。 答案：流通手段 9、在金属货币流通条件下货币贮藏具有（）的作用。 答案：自发调节货币数量 10、一国流通中标准的基本通货是（）。答案：本位币 11、没有商品（劳务）在同时、同地与之作相向（就是不做同向运动）运动是货币发挥 （）职 能的特征。 答案：支付手段 12、至今为止历史上最理想的货币制度通常被认为是（）。 答案：金铸币本位制

13、我国的人民币是从（）开始发行的。答案：1948年12月1日 14、人民币采取的是（）银行券的形式。答案：不兑现 15、欧元的出现对（）提出了挑战。答案：国家货币主权 二、单项选择题： 1、与货币的出现紧密相联的是（） A、金银的稀缺性 B、交换产生与发展 C、国家的强制力 D、先哲的智慧答案：B 2、商品价值形式最终演变的结果是（） A、简单价值形式 B、扩大价值形式 C、一般价值形式 D、货币价值形式答案：D 3、中国最早的铸币金属是（） A、铜 B、银 C、铁 D、贝答案：A 4、在下列货币制度中劣币驱逐良币律出现在（） A、金本位制 B、银位本制 C、金银复本位制 D、金汇兑本位制答案：C 5、中华人民共和国货币制度建立于（） A、1948年 B、1949年